Un extranjero residente de los Estados Unidos para cualquier parte del año fiscal (pero vea Periodo de reporte, más adelante). Un extranjero no residente que hace una elección para ser tratado como un extranjero residente con el propósito de presentar una declaración conjunta de impuestos sobre la renta. Un extranjero no residente que es un residente de buena fe de Samoa Americana o Puerto Rico. Ver Pub. 570, Guía de Impuestos para Individuos con Ingresos de Posesiones Estadounidenses, para una definición de residente de buena fe. Extranjeros residentes. Usted es un extranjero residente si es tratado como un extranjero residente para propósitos de impuestos de los Estados Unidos bajo la prueba de green card o la prueba de presencia sustancial. Para obtener más información, consulte Pub. 519, Guía de impuestos estadounidenses para extranjeros. Si califica como extranjero residente bajo cualquiera de las reglas, usted es un individuo especificado. Regla especial para los contribuyentes residentes duales. Si usted es un contribuyente residente doble (en el sentido de la sección 301.7701 (b) -7 (a) (1)) del Reglamento de Tesorería, quien determina su pasivo por el impuesto sobre la renta para todo o una parte del año contributivo como si él o ella Ella era un extranjero no residente como lo provee la sección 301.7701 (b) -7 del Reglamento del Tesoro, llene el Formulario 8938 de la siguiente manera: Declaración individual especificada como extranjero no residente al final de su año contributivo. Usted no está obligado a reportar activos financieros extranjeros especificados en el Formulario 8938 para la porción de su año contributivo cubierto por el Formulario 1040NR o el Formulario 1040NR-EZ, siempre que cumpla con los requisitos de presentación de la sección 301.7701 (b) -7 (b) Y (c), incluyendo el requisito de presentar oportunamente el Formulario 1040NR o el Formulario 1040NR-EZ, según corresponda, y adjuntar el Formulario 8833. Depósito individual especificado como extranjero residente al final de su año contributivo. No está obligado a declarar activos financieros extranjeros especificados en el Formulario 8938 para la parte de su año contributivo que se refleja en el calendario del Formulario 1040 o el calendario del Formulario 1040EZ, según corresponda, requerido por la Sección 1.6012-1 (b) (ii) (A), siempre y cuando cumpla con los requisitos de presentación de la sección 1.6012-1 (b) (2) (ii) (a) del Reglamento de Tesorería, incluyendo el requisito de presentar oportunamente el Formulario 1040 o el Formulario 1040EZ y adjuntar el Formulario 8833 Entidad Nacional Especificada El IRS anticipa la emisión de regulaciones que requerirán que una entidad nacional presente el Formulario 8938 si la entidad es formada o aprovechada para mantener activos financieros extranjeros especificados y el valor de esos activos excede el umbral de reporte apropiado. Hasta que el IRS emita tales regulaciones, solo los individuos deben presentar el Formulario 8938. Umbrales de Reportes Aplicando a Individuos Determinados Los contribuyentes que viven en los Estados Unidos. Si no vive fuera de los Estados Unidos, satisface el umbral de reporte que se discute a continuación que se aplica a usted y no se aplica ninguna excepción, llene el formulario 8938 con su declaración de impuestos. Contribuyentes solteros. Si no está casado, satisface el umbral de notificación solamente si el valor total de sus activos financieros extranjeros especificados es más de 50,000 el último día del año fiscal o más de 75,000 en cualquier momento durante el año fiscal. Los contribuyentes casados que presentan una declaración conjunta de impuestos sobre la renta. Si usted es casado y usted y su cónyuge presentan una declaración conjunta de impuestos sobre la renta, usted satisface el umbral de reporte solamente si el valor total de sus activos financieros extranjeros especificados es más de 100,000 el último día del año fiscal o más de 150,000 en cualquier Tiempo durante el año fiscal. Los contribuyentes casados que presentan declaraciones de impuestos por separado. Si está casado y presenta una declaración de impuestos por separado de su cónyuge, usted satisface el umbral de notificación solamente si el valor total de sus activos financieros extranjeros especificados es más de 50,000 el último día del año fiscal o más de 75,000 en cualquier momento Durante el año fiscal. Contribuyentes que viven fuera de los Estados Unidos. Si su domicilio fiscal está en un país extranjero, cumplirá uno de los exámenes de presencia en el extranjero que se describen a continuación, y no se aplica ninguna excepción, llene el formulario 8938 con su declaración de impuestos si cumple con el umbral de reporte que se describe a continuación. Contribuyentes solteros. Si no está casado, satisface el umbral de notificación sólo si el valor total de sus activos financieros extranjeros especificados es más de 200,000 el último día del año fiscal o más de 300,000 en cualquier momento durante el año fiscal. Los contribuyentes casados que presentan una declaración conjunta de impuestos sobre la renta. Si usted es casado y usted y su cónyuge presentan una declaración conjunta de impuestos sobre la renta, usted satisface el umbral de reporte solamente si el valor total de sus activos financieros extranjeros especificados es más de 400,000 el último día del año tributario o más de 600,000 en cualquier Tiempo durante el año fiscal. Los contribuyentes casados que presentan declaraciones de impuestos por separado. Si está casado y presenta una declaración de impuestos por separado de su cónyuge, usted satisface el umbral de reporte solamente si el valor total de sus activos financieros extranjeros especificados es más de 200,000 el último día del año fiscal o más de 300,000 en cualquier momento Durante el año fiscal. Presencia en el extranjero. Usted satisface la prueba de presencia en el extranjero si usted es uno de los siguientes. Un ciudadano estadounidense que ha sido un residente de buena fe de un país o países extranjeros durante un período ininterrumpido que incluye un año fiscal completo. Un ciudadano o residente de los EE. UU. Que esté presente en un país o países extranjeros por lo menos 330 días completos durante cualquier período de 12 meses consecutivos que termine en el año fiscal que se informa. Determinación del valor total de sus activos financieros extranjeros especificados Debe calcular el valor total de los activos financieros extranjeros especificados en los que tiene interés para determinar si cumple con el umbral de reporte que se aplica a usted. Para determinar si usted tiene un interés en un activo financiero extranjero especificado, vea Intereses en Activos Financieros Externos Especificados, más adelante. Valoración de activos financieros extranjeros especificados. El valor de un activo financiero extranjero especificado para determinar el valor total de los activos financieros extranjeros especificados en los que tiene intereses durante el año fiscal o el último día del año fiscal es el valor justo de mercado de los activos. Para calcular el valor total de los activos financieros extranjeros especificados, el valor de un activo financiero extranjero especificado denominado en una moneda extranjera debe determinarse primero en la moneda extranjera y luego convertirse en dólares estadounidenses. Véase Conversión de moneda extranjera en el Informe de valor máximo, más adelante, para las reglas sobre la determinación y aplicación del tipo de cambio de moneda extranjera apropiado. Valor de una participación en un fideicomiso extranjero durante el año fiscal. Si no sabe o tiene razones para saber, basándose en información fácilmente accesible, el valor justo de mercado de su interés en un fideicomiso extranjero durante el año fiscal, el valor que se incluirá en la determinación del valor total de sus activos financieros extranjeros especificados durante el impuesto Año es el valor máximo de su interés en el fideicomiso extranjero. Consulte Valoración de intereses en fideicomisos extranjeros en Informe de valor máximo, más adelante, para las reglas sobre la determinación del valor máximo de un interés en un fideicomiso extranjero. Valor de un interés en un patrimonio extranjero, un plan de pensiones extranjero y un plan de compensación diferido extranjero. Si no sabe o tiene razones para saber, basándose en información fácilmente accesible, el valor justo de mercado de su interés en un patrimonio extranjero, un plan de pensión extranjero o un plan de compensación diferido extranjero durante el año fiscal, el valor que se incluirá en la determinación del total El valor de sus activos financieros extranjeros especificados durante el año fiscal es el valor justo de mercado, determinado a partir del último día del año fiscal, de la moneda y otros bienes distribuidos durante el año fiscal a usted. Si no recibió distribuciones durante el año fiscal y no sabe o tiene razones para saber basándose en información fácilmente accesible el valor justo de mercado de su interés, use un valor de cero para el interés. Activo sin valor positivo. Si el valor máximo de un activo financiero extranjero especificado es menor que cero, utilice un valor de cero para el activo. Activos reportados en otro formulario. Si es un individuo especificado, incluya el valor de todos los activos financieros extranjeros especificados, incluso si se informan en otro formulario listado en la Parte IV, para determinar si satisface el umbral de reporte que se aplica a usted. Véase la Parte IV, Excepto los activos financieros extranjeros especificados, más adelante. Intereses conjuntos. Si usted posee conjuntamente un activo con otra persona, el valor que utiliza para determinar el valor total de todos sus activos financieros extranjeros especificados depende de si el otro propietario es su cónyuge y, de ser así, si su cónyuge es un individuo especificado y Si presenta una declaración conjunta o separada. Propiedad conjunta con el cónyuge presentando declaración conjunta de impuestos. Si usted y su cónyuge presentan una declaración conjunta de impuesto sobre la renta y, por lo tanto, presentarían un Formulario combinado 8938 para el año fiscal, incluya el valor del bien de propiedad conjunta con su cónyuge una sola vez para determinar el valor total de todas las Activos financieros que usted y su cónyuge posean. Propiedad conjunta con el cónyuge presentando una declaración de impuestos por separado. Si usted y su cónyuge son individuos especificados y cada uno de ellos presenta una declaración anual separada, incluya la mitad del valor del activo que posee conjuntamente con su cónyuge para determinar el valor total de todos sus activos financieros extranjeros especificados. La propiedad conjunta con un cónyuge que no es un individuo especificado o alguien que no sea un cónyuge. Cada copropietario incluye el valor total del activo de propiedad conjunta para determinar el valor total de todos los propietarios conjuntos de activos financieros extranjeros especificados. Estos ejemplos pueden ayudarle a decidir si tiene que presentar la Forma 8938. No estoy casado y no vivo en el extranjero. El valor total de mis activos financieros extranjeros especificados no excede los 49.000 durante el año fiscal. No tiene que presentar el Formulario 8938. No cumple el umbral de notificación de más de 50,000 el último día del año fiscal o más de 75,000 en cualquier momento durante el año fiscal. No estoy casado y no vivo en el extranjero. Vendí mi único activo financiero extranjero especificado el 15 de octubre, cuando su valor era de 125.000. Usted tiene que presentar el Formulario 8938. Usted satisface el umbral de reporte aunque no tenga activos financieros extranjeros especificados en el último día del año fiscal porque usted poseía activos financieros extranjeros especificados de más de 75,000 en cualquier momento durante el año fiscal . No estoy casado y no vivo en el extranjero. Un residente estadounidense no vinculado y yo poseemos conjuntamente un activo financiero extranjero específico valorado en 60.000. Cada uno tiene que presentar el Formulario 8938. Cada uno satisface el umbral de notificación de más de 50,000 el último día del año fiscal. No estoy casado y no vivo en el extranjero. Soy propietario de una entidad desatendida a efectos fiscales, que posee un activo financiero extranjero determinado por valor de 30.000. Además, poseo un activo financiero extranjero específico valorado en 25.000. Usted tiene que presentar el Formulario 8938. Usted posee tanto el activo financiero extranjero especificado perteneciente a la entidad desatendida como el activo financiero extranjero especificado que posee directamente, por un valor total de 55.000. Cumplirá el umbral de notificación de más de 50.000 el último día del año fiscal. Mi cónyuge y yo no vivimos en el extranjero y presentar una declaración de impuestos conjunto. Contamos conjuntamente con un único activo financiero específico valorado en 60.000. Usted y su cónyuge no tienen que presentar el Formulario 8938. Usted no satisface el umbral de notificación de más de 100,000 el último día del año tributario o más de 150,000 en cualquier momento durante el año fiscal. Mi cónyuge y yo no vivimos en el extranjero, presentamos una declaración conjunta de impuestos sobre la renta, y conjuntamente e individualmente poseemos activos financieros extranjeros especificados. El último día del año fiscal, mi cónyuge y yo poseemos conjuntamente un activo financiero extranjero especificado con un valor de 90.000. Mi cónyuge tiene un interés separado en un activo financiero extranjero especificado con un valor de 10.000. Tengo un interés separado en un activo financiero extranjero especificado con un valor de 1.000. Usted y su cónyuge tienen que presentar un Formulario combinado 8938. Usted y su cónyuge tienen un interés en activos financieros extranjeros especificados por un monto de 101,000 el último día del año fiscal. Este es el valor total del activo financiero extranjero especificado que usted posee conjuntamente, 90.000, más el valor del activo que su cónyuge posee por separado, 10.000, más el valor del activo que posee por separado, 1.000. Usted y su cónyuge satisfacen el umbral de notificación de más de 100,000 el último día del año fiscal. Mi cónyuge y yo no vivimos en el extranjero, presentamos declaraciones de impuestos por separado y poseemos conjuntamente un activo financiero extranjero determinado por un valor de 60.000 para todo el año. Ni usted ni su cónyuge tienen que presentar el Formulario 8938. Cada uno de ustedes usa la mitad del valor del activo, 30.000, para determinar el valor total de los activos financieros extranjeros especificados que cada uno posee. Ninguno de los dos satisface el umbral de notificación de más de 50.000 el último día del año fiscal o más de 75.000 en cualquier momento durante el año fiscal. Mi cónyuge y yo presentamos declaraciones de impuestos por separado, conjunta e individualmente, poseemos activos financieros extranjeros especificados y no vivimos en el extranjero. El último día del año fiscal, mi cónyuge y yo poseemos conjuntamente un activo financiero extranjero especificado con un valor de 90.000. Mi cónyuge tiene un interés separado en un activo financiero extranjero especificado con un valor de 10.000. Tengo un interés separado en un activo financiero extranjero especificado con un valor de 1.000. Usted no tiene que presentar el Formulario 8938 pero su cónyuge lo hace. Su cónyuge tiene un interés en activos financieros extranjeros especificados por un monto de 55,000 el último día del año fiscal. Esta es la mitad del valor del activo que posee conjuntamente, 45.000, más el valor total del activo que su cónyuge posee por separado, 10.000. Usted tiene un interés en activos financieros extranjeros especificados por un monto de 46,000 el último día del año fiscal. Esta es la mitad del valor del activo que posee conjuntamente, 45.000, más el valor total del activo que posee por separado, 1.000. Su cónyuge satisface el umbral de reporte de más de 50,000 el último día del año fiscal. No cumple el umbral de notificación de más de 50.000 el último día del año fiscal o más de 75.000 en cualquier momento durante el año fiscal. Mi cónyuge y yo somos ciudadanos estadounidenses pero vivimos en el extranjero durante todo el año fiscal y presentamos una declaración conjunta de impuestos sobre la renta. El valor total de nuestros activos financieros extranjeros especificados combinados en cualquier día del año fiscal es de 150.000. Usted y su cónyuge no tienen que presentar el Formulario 8938. Usted no satisface el umbral de notificación de más de 400,000 el último día del año fiscal o más de 600,000 en cualquier momento durante el año fiscal para individuos casados que viven en el extranjero y archivar Una declaración conjunta del impuesto sobre la renta. Mi cónyuge y yo vivimos en el extranjero y presentamos declaraciones de impuestos por separado. Mi cónyuge no es un individuo especificado. El último día del año fiscal, mi cónyuge y yo poseemos conjuntamente un activo financiero extranjero especificado con un valor de 150.000. Mi cónyuge tiene un interés separado en un activo financiero extranjero especificado con un valor de 10.000. Tengo un interés separado en un activo financiero extranjero especificado con un valor de 60,000. Usted tiene que presentar el Formulario 8938 pero su cónyuge, que no es un individuo especificado, no lo hace. Usted tiene un interés en activos financieros extranjeros especificados por un monto de 210,000 el último día del año fiscal. Este es el valor total del activo que posee conjuntamente, 150.000, más el valor total del activo que posee por separado, 60.000. Usted satisface el umbral de reporte para un individuo casado que vive en el extranjero y presenta una declaración separada de más de 200,000 el último día del año fiscal. Activos financieros extranjeros especificados Si se requiere presentar el Formulario 8938 pero no presentar un Formulario completo y correcto 8938 en la fecha de vencimiento (incluidas las extensiones), puede estar sujeto a una multa de 10.000. Continuación de la falta de archivo. Si no presenta un Formulario 8938 correcto y completo dentro de los 90 días posteriores a que el IRS le envíe un aviso de la falta de archivo, puede estar sujeto a una multa adicional de 10.000 por cada período de 30 días (o parte de un período) Durante el cual continúa dejando de presentar el Formulario 8938 después de expirar el período de 90 días. La penalidad adicional máxima para un incumplimiento continuo de presentar el Formulario 8938 es de 50.000. Los contribuyentes casados que presentan una declaración conjunta de impuestos sobre la renta. Si usted es casado y usted y su cónyuge presentan una declaración conjunta de impuestos, el incumplimiento de las penalidades se aplica como si usted y su cónyuge fueran una sola persona. Usted y su cónyuge 8217s responsabilidad por todas las penas es conjunta y varios. Presunción de valor máximo. Si el IRS determina que usted tiene un interés en uno o más activos financieros extranjeros especificados y le pide información sobre el valor de cualquier activo, pero no proporciona información suficiente para que el IRS determine el valor del activo, se supone A poseer activos financieros extranjeros especificados con un valor superior al umbral de reporte que se aplica a usted. Consulte Determinación del umbral de informe que se aplica a usted, anteriormente. En tal caso, usted está sujeto a las penalidades de fracaso en el archivo si no presenta el Formulario 8938. Excepción de causa razonable. No se impondrá ninguna penalidad si no presenta el Formulario 8938 o revela uno o más activos financieros extranjeros especificados en el Formulario 8938 y el incumplimiento es debido a una causa razonable y no a negligencia voluntaria. Debe mostrar afirmativamente los hechos que apoyan una demanda de causa razonable. La determinación de si una falta de revelar un activo financiero extranjero especificado en el Formulario 8938 se debió a una causa razonable y no por negligencia voluntaria será determinada caso por caso, teniendo en cuenta todos los hechos y circunstancias pertinentes. Efecto de las leyes de jurisdicción extranjera. Volver a los resultados de la búsqueda ¿Necesito enviar FBAR FinCEN Formulario 114 para poseer Acciones de empresas extranjeras en el Banco Extranjero, incluso si la cuenta bancaria es inferior a 10K, pero el valor de las acciones 150K Mis cuentas bancarias extranjeras tienen menos de 10000, Pero tengo Acciones (Acciones) de empresas con un total de más de 150.000. Actualmente, estas acciones no tienen valor en efectivo hasta que éstas se venden. Debido a que sus acciones están en poder de una institución extranjera13 que no es una filial de una institución financiera con sede en los Estados Unidos 13 13. debe presentar el formulario 8939 y Presentar electrónicamente Fbar FINCEN Formulario 114. Estas son las reglas: 1. La posesión13 de cuentas financieras extranjeras de más de 10.000 (IRS, 2015, párrafo 1) se informa en el Formulario 1040, Anexo B (IRS, 2015, párrafo 5) de su 13 Declaración de impuestos federales. 2. Si el valor total de todos los activos financieros extranjeros era (IRS, 13 2014), 50.00013 el último día del año fiscal o 75.000 en cualquier momento durante el año fiscal13 (se aplican importes de umbral más altos a los individuos casados que presenten conjuntamente y13 Individuos que residen en el extranjero) (párrafo 1) debe presentar Formulario 8938 y FBAR FINCEN Formulario 114. Cuando los requisitos de FBAR son 10.000 o más en cualquier momento durante el año, sus acciones se agregan al valor en poder de una institución financiera extranjera. Usted necesitará presentar un Informe de Cuentas Extranjeras y Financieras (FBAR) con 13 el Sistema de Archivamiento Electrónico de BSA (FinCen) BSA haciendo clic13 aquí 1313 13 13 Prior13 a E-filing su FBAR, por favor haga clic aquí para asegurar su computadora Se configura correctamente13 para acceder a su sistema (esto evitará la frustración y el tiempo). 1313 13 13 Cuando haya finalizado la presentación electrónica de su FBAR, deseará guardar el informe en su computadora en caso de que necesite, o desee hacerlo, para que pueda imprimir y enviar una copia al Servicio de Impuestos Internos como un archivo adjunto al Formulario 13 8938 incluso si e-file. Esto asegurará el cumplimiento de la Ley de Cumplimiento de Impuestos de la Cuenta Extranjera (Internal Revenue Service, 2013,13, párrafo 1). Espero haber respondido adecuadamente a sus preguntas. Si necesita más ayuda13 o tiene preguntas o comentarios adicionales, siempre está aquí para ayudar13. 13 13 Este mensaje ha sido cerrado y no está abierto para comentarios o respuestas. Más acciones Las personas vienen a TurboTax AnswerXchange para obtener ayuda y respuestas. Queremos darles a conocer que estuvieron aquí para escuchar y compartir nuestros conocimientos. Lo hacemos con el estilo y el formato de nuestras respuestas. Aquí están cinco pautas: Manténgalo conversacional. Al responder a las preguntas, escriba como usted habla. Imagine que está explicando algo a un amigo de confianza, usando un lenguaje sencillo y cotidiano. Evite la jerga y los términos técnicos cuando sea posible. Cuando no haya otra palabra, explique los términos técnicos en inglés. Sea claro y diga la respuesta por adelantado. Pregúntese qué información específica la persona realmente necesita y luego proporcionar. Stick al tema y evitar detalles innecesarios. Divida la información en una lista numerada o con viñetas y resalte los detalles más importantes en negrita. Sé conciso. Objetivo de no más de dos frases cortas en un párrafo, y tratar de mantener los párrafos a dos líneas. Una pared de texto puede parecer intimidante y muchos no lo leerán, así que romperlo. Su autorización para vincular a otros recursos para obtener más detalles, pero evitar dar respuestas que contienen poco más que un enlace. Se un buen oyente. Cuando la gente publica preguntas muy generales, tome un segundo para tratar de entender lo que realmente buscan. Luego, proporcione una respuesta que los oriente hacia el mejor resultado posible. Sea alentador y positivo. Busque maneras de eliminar la incertidumbre anticipando las preocupaciones de la gente. Haga que sea evidente que realmente nos gusta ayudarlos a lograr resultados positivos. ¿Todavía tiene una pregunta? Haga su pregunta a la comunidad. La mayoría de las preguntas obtienen una respuesta en aproximadamente un día. Los profesionales de los impuestos internacionales quedaron atónitos a finales de 2011 cuando el IRS anunció que la compensación diferida extranjera y los planes de pensiones extranjeros tendrían que ser reportados en el nuevo Formulario 8938 (Estado de activos financieros extranjeros especificados), junto con Los activos de inversión extranjera a los que se dirigía la Ley de Cumplimiento del Impuesto sobre las Tribu - ciones Extranjeras de 2010 (FATCA). El anuncio se produjo en forma de un proyecto de instrucciones para el Formulario 8938, publicado por primera vez en septiembre de 2011 1 y confirmado posteriormente en las instrucciones finales publicadas en noviembre de 2011 2 y en las regulaciones temporales emitidas en diciembre de 2011 3. Una ráfaga de actividad entre los profesionales de impuestos para determinar qué tipos de planes extranjeros tendrían que ser reportados y cómo valorar los derechos individuales en esos planes para los propósitos de la presentación de informes de la Forma 8938. Aunque obviamente será crítico para muchos contribuyentes determinar los límites precisos de la nueva regla y también cómo valorar sus derechos de participación, este comentario discutirá asuntos más básicos - específicamente, la conveniencia de requerir que estos planes sean reportados bajo la ley Del propio estatuto y en el marco de la historia legislativa aplicable. Un comentario posterior discutirá los detalles de estas nuevas reglas como han sido enunciadas por el IRS hasta la fecha, y como se aclararán más en los próximos meses. Como se señala en este comentario anterior de los autores sobre el tema, 4 6038D fue promulgada como parte de la respuesta de los Congresos a una serie de eventos muy publicitados en el que varias instituciones financieras extranjeras asistieron a los propietarios estadounidenses de valores para reducir o evitar EE. UU. Los valores mediante su tenencia en cuentas de custodia offshore. El Congreso optó por abordar este problema desde dos direcciones: primero, imponiendo una nueva retención potencial de 30 dólares estadounidenses sobre los ingresos procedentes de valores estadounidenses (incluyendo el producto bruto de la venta de esos títulos) en poder de una entidad financiera extranjera en beneficio de EE. UU. O clientes extranjeros 5, y segundo, imponiendo bajo 6038D un requisito anual de información de información (respaldado por severas sanciones) en ciertos individuos de los Estados Unidos que posean valores estadounidenses o extranjeros a través de una cuenta de corretaje extranjera o cuenta de custodia extranjera similar. 6 Las nuevas reglas de información 6038D entraron en vigor para la mayoría de los individuos de los Estados Unidos a partir del año contributivo de 2011. Un individuo estadounidense (generalmente un ciudadano de los Estados Unidos o un extranjero residente de 7701 (b)) debe presentar el Formulario 8938 como anexo a su declaración de impuestos federales de 2011 (Formulario 1040) si posee un interés en uno o más activos financieros extranjeros especificados SFFA) cuyo importe total exceda de un importe umbral en el último día del año o un importe límite en cualquier momento durante el año. Un individuo soltero que vive en los Estados Unidos debe presentar el Formulario 8938 si el valor de sus SFFA es más de 50,000 el último día del año o más de 75,000 en cualquier momento durante el año, pero los umbrales más altos se aplican a otras categorías de individuos (Basado en el estado civil, y si el individuo vive en los Estados Unidos o en el extranjero). Se pueden imponer multas severas por no presentar el formulario (o por no presentar un formulario exacto), además de una extensión del estatuto de limitaciones para que el IRS audite la declaración e imponga impuestos sobre la renta. 7 Numerosas categorías de personas de Estados Unidos que de otra manera no estarían obligadas a presentar el formulario 8938 - probablemente numerando en decenas de miles - probablemente se verán afectadas por los nuevos requisitos para informar compensación diferida extranjera y derechos de pensión extranjeros. Las personas físicas estadounidenses que trabajan en el extranjero para empleadores extranjeros (ya sean filiales extranjeras de compañías estadounidenses o extranjeras controladas por el extranjero) pueden ser obligadas a informar compensaciones diferidas (tanto adquiridas como no adquiridas) prometidas por sus empleadores extranjeros o reservadas en una cuenta separada , Y en la medida en que tengan derechos de pensión devengados bajo la ley extranjera o participen en planes de opciones sobre acciones o planes similares basados en el extranjero, también pueden estar obligados a reportar esos artículos. 8 Los estadounidenses que trabajan en los Estados Unidos - extranjeros principalmente residentes que han sido transferidos del extranjero para trabajar en los Estados Unidos - también pueden ser requeridos para reportar su participación en planes de compensación diferidos extranjeros (usualmente con respecto a los servicios prestados antes de mudarse a los Estados Unidos) Estados Unidos) y en planes de opciones de acciones o planes similares basados en el extranjero, así como los derechos devengados bajo planes de pensión extranjeros que son mantenidos por los empleadores extranjeros que los enviaron a los Estados Unidos. Debido al amplio alcance de los nuevos requisitos de notificación del Formulario 8938 para todas estas categorías de individuos, por lo tanto, es apropiado examinar la base legal para estos requisitos. La sección 6038D (b) divide en efecto las SFFA en dos categorías: (1) todos los activos que se mantienen en una cuenta financiera extranjera en el sentido de 6038D (b) (1) y (2) activos que no están en Estados Unidos o extranjero Financiera, pero que tienen algún tipo de nexo externo como se define en 6038D (b) (2). Las tres categorías enumeradas en 6038D (b) (2) son: (A) cualquier acción o valor emitido por una persona que no es estadounidense; (B) cualquier instrumento financiero o contrato mantenido para inversión que tenga un emisor o una contraparte que sea un no - (C) cualquier interés en una entidad extranjera en el sentido de 1473. Por lo tanto, si los derechos individuales de un individuo en un plan de compensación diferido extranjero o un plan de pensiones extranjero deben ser reportados en el Formulario 8938, deben estar dentro de uno o más de Estas tres categorías. Aparentemente, las regulaciones temporales del IRS no tratan la compensación diferida o los derechos a pensión como una acción o un valor o como un instrumento financiero o contrato mantenido para inversión en el sentido de 6038D (b) (2) (A) o (B). En cambio, aparentemente tratan estos derechos como un interés en una entidad extranjera en el sentido de 6038D (b) (2) (C), porque se discuten en un párrafo con el encabezado Intereses en haciendas, planes de pensiones y planes de compensación diferidos . Lo que es curioso es que este párrafo particular en los reglamentos se refiere sólo a cuestiones de valoración, y los términos compensación diferida y planes de pensiones extranjeros no se mencionan en una lista de lavandería de SFFA que se establece en otras partes de la reglamentación. 11 Incluso si los derechos de pensión y compensación diferidos se consideran intereses en una entidad extranjera en el sentido de 6038D (b) (2) (C), sin embargo, los reglamentos establecen en otra parte que un interés en una entidad extranjera sólo se clasifica como una SFFA si se mantiene para inversión 12 este requisito adicional no está incluido en el estatuto, pero como es un requisito de los reglamentos, como cuestión limítrofe se podría cuestionar si la indemnización diferida, o incluso los derechos individuales de pensión, se mantienen Para la inversión. 13 Si es correcto que el IRS clasifique tanto la remuneración diferida como los derechos a pensión como intereses en una entidad extranjera (ignorando por el momento la regla adicional en los reglamentos que el artículo debe ser mantenido para inversión), se plantea si esta clasificación es apropiado. La Sección 6038D (b) (2) (C) incorpora la definición del término entidad extranjera que está en 1473 (5), que establece que el término entidad extranjera significa cualquier entidad que no es una persona de los Estados Unidos. Aunque el término Estados Unidos persona se define en detalle en 7701 (a) (30), 14 7701 (a) no define el término entidad. Ninguna de las regulaciones de FATCA es útil en este punto, porque las regulaciones 6038D se refieren simplemente a los reglamentos 1473 (5), que simplemente repiten el lenguaje de 1473 (5). Así pues, si bien un plan de compensación diferido extranjero y un plan de pensiones extranjero probablemente nunca se clasificarían como personas de los Estados Unidos, aún debe determinarse si son entidades. Debido a que el término entidad no está definido generalmente para propósitos de impuestos federales en 7701 (a), las regulaciones bajo 6038D (b) (2) (C) y 1473 (5) han dejado aparentemente la interpretación de este término al sentido común. Si se adopta un enfoque de sentido común, una interpretación muy tentativa del término entidad podría ser cualquier cosa que tenga un estatus jurídico (es decir, jurídico) propio bajo las leyes estadounidenses o extranjeras. A este respecto, el término persona tal como se define en 7701 (a) (1) puede ofrecer alguna orientación. Así, 7701 (a) (1) establece que el término persona se interpretará como significando e incluyendo a un individuo, un fideicomiso, una sociedad, una asociación, una compañía o una corporación, aunque un enfoque de sentido común claramente no trataría a un individuo como un Entidad, y el término entidad probablemente incluiría otras personas jurídicas no enumeradas en 7701 (a) (1), tales como gobiernos extranjeros. Aplicando esta regla general, un plan de pensión extranjero probablemente sería clasificado como una entidad si se mantiene en forma de un fideicomiso (como es el caso en la mayoría de las jurisdicciones de common law) o en la forma de una fundación o corporación que es independiente de El empleador que lo creó (como es el caso en muchas jurisdicciones de derecho civil). Sin embargo, un plan de pensiones extranjero que se mantiene como un plan de acumulación de libros en los libros del propio empleador (como ocurre en algunos países extranjeros) 16 normalmente no se clasificaría como una entidad separada del empleador, aunque podría ser Argumentó en ese caso que el empleado tiene un interés en el propio empleador en el sentido de 6038D (b) (2) (C). Sin embargo, como se señaló anteriormente, los reglamentos del IRS tratan aparentemente todo tipo de planes de pensiones extranjeros (presumiblemente incluyendo planes de acumulación de libros) como entidades en sí mismos, y no como partes integrales de los empleadores que los mantienen, aunque nada de esto queda claro en el Reglamentos. En el caso de los planes de compensación diferidos, ya se trate de planes clásicos de diferimiento salarial, planes de pensiones complementarias no financiados o de cualquier tipo de plan de remuneración basado en acciones (planes clásicos de opciones sobre acciones, planes con derechos de apreciación de acciones o planes de acciones restringidas) 17 - sería extremadamente inusual que el propio plan fuera clasificado como una entidad jurídica separada del empleador bajo la ley estadounidense o extranjera. Sin embargo, es posible que el IRS podría publicar una aclaración de sus regulaciones en algún momento en un futuro próximo y explicar que cuando un individuo participa en un plan de compensación diferido extranjero, la entidad extranjera en la que tiene un interés es en realidad su empleador extranjero , Y no el plan en sí. Sin embargo, si el IRS lo hiciera, parecería haber dos objeciones a esta interpretación. En primer lugar, los reglamentos estipulan que un activo que se mantiene para su uso en un negocio o negocio está exento de reportar, 18 y un argumento contundente puede ser que un derecho contractual a pagar compensación diferida es parte del comercio o negocio individual como un Empleado del empleador. 19 Second, if an employees contract rights to receive deferred compensation from his employer constitute an interest in a foreign entity, the regulations should include all other types of contract rights that an employee has against his employer - for example, claims for reimbursement of business expenses under a non-accountable plan claims for reimbursement of medical expenses under a self-insured employer medical plan claims for past-due salary that has not yet been paid because of the employers financial difficulties or claims for a bonus that has been declared but not yet paid (possibly for the same reason). 20 There is no apparent justification for singling out deferred compensation rights. If it is correct that the IRS regulations are on extremely shaky ground with respect to foreign deferred compensation plans (though possibly not with respect to most foreign pension plans), the legislative history of 6038D does not help the IRSs position. The Joint Committee Report on 6038D essentially parrots the statutory language, and there is no indication whatsoever that contract rights of an employee of any kind (whether for deferred compensation, for pensions, or for other items) should be classified as SFFAs. In this regard, it is useful to compare the new anti-expatriation rules of 877A, which were enacted in 2008 and which contain detailed provisions on deferred compensation. 21 Neither 6038D nor its legislative history contains any mention of any type of deferred compensation. From the standpoint of tax policy, moreover, it must be questioned whether Form 8938 reporting should be required for those items of foreign deferred compensation that will eventually be reported to the IRS on Form W-2. 22 Nevertheless, because mounting a legal challenge against the IRS regulations could be extremely expensive and time-consuming for any individual, it is questionable whether an effective court challenge will ever take place - especially because the comparative cost of simply complying with the regulations is so much less. 23 Even if such a challenge did occur, Congress might well amend 6038D (at the request of the IRS) to clarify that deferred compensation rights are required to be reported. The authors previous commentary on Form 8938 24 took the IRS to task for not giving more complete guidance on the Form 8938 requirements to individuals who hold securities in either a U. S. or a foreign brokerage account. On February 29, 2012, the IRS issued a set of Frequently Asked Questions (FAQs) that effectively adopts the recommendations that were included in that commentary. Seewww. irs. gov/businesses/corporations/article/0,,id255061,00 . In addition to the instructions to Form 8938, these FAQs should be consulted by any individual who may potentially be required to complete Form 8938. Hopefully, the IRS will make an effort to publicize these FAQs as widely as possible. This commentary also will appear in the April 2012 issue of the Tax Management International Journal. For more information, in the Tax Management Portfolios, see Blum, Canale, Hester, and OConnor, 947 T. M. . Reporting Requirements Under the Code for International Transactions, and in Tax Practice Series, see 7170, International Withholding and Reporting Requirements. 1 Draft instructions for Form 8938, dated September 28, 2011, at page 5 (Valuing interests in estates, pension plans, and deferred compensation plans). All Bloomberg BNA treatises are available on standing order, which ensures you will always receive the most current edition of the book or supplement of the title you have ordered from Bloomberg BNAs book division. As soon as a new supplement or edition is published (usually annually) for a title youve previously purchased and requested to be placed on standing order, well ship it to you to review for 30 days without any obligation. During this period, you can either (a) honor the invoice and receive a 5 discount (in addition to any other discounts you may qualify for) off the then-current price of the update, plus shipping and handling or (b) return the book(s), in which case, your invoice will be cancelled upon receipt of the book(s). Call us for a prepaid UPS label for your return. Its as simple and easy as that. Most importantly, standing orders mean you will never have to worry about the timeliness of the information youre relying on. And, you may discontinue standing orders at any time by contacting us at 1.800.960.1220 or by sending an email to booksbna . Put me on standing order at a 5 discount off list price of all future updates, in addition to any other discounts I may quality for. (Returnable within 30 days.) Notify me when updates are available (No standing order will be created). This Bloomberg BNA report is available on standing order, which ensures you will all receive the latest edition. This report is updated annually and we will send you the latest edition once it has been published. By signing up for standing order you will never have to worry about the timeliness of the information you need. And, you may discontinue standing orders at any time by contacting us at 1.800.372.1033, option 5, or by sending us an email to researchbna . Put me on standing order Notify me when new releases are available (no standing order will be created)Basic Questions and Answers on Form 8938 Specified Foreign Financial Assets - Overview Q1. What are the specified foreign financial assets that I need to report on Form 8938 If you are required to file Form 8938, you must report your financial accounts maintained by a foreign financial institution. Examples of financial accounts include: Savings, deposit, checking, and brokerage accounts held with a bank or broker-dealer. And, to the extent held for investment and not held in a financial account, you must report stock or securities issued by someone who is not a U. S. person, any other interest in a foreign entity, and any financial instrument or contract held for investment with an issuer or counterpart that is not a U. S. person. Examples of these assets that must be reported if not held in an account include: Stock or securities issued by a foreign corporation A note, bond or debenture issued by a foreign person An interest rate swap, currency swap, basis swap, interest rate cap, interest rate floor, commodity swap, equity swap, equity index swap, credit default swap or similar agreement with a foreign counterpart An option or other derivative instrument with respect to any of these examples or with respect to any currency or commodity that is entered into with a foreign counterpart or issuer A partnership interest in a foreign partnership An interest in a foreign retirement plan or deferred compensation plan An interest in a foreign estate Any interest in a foreign-issued insurance contract or annuity with a cash-surrender value. The examples listed above do not comprise an exclusive list of assets required to be reported. Specific Examples: Cash or foreign currency, real estate, precious metals, art and collectibles Q1. I directly hold foreign currency (that is, the currency isnt in a financial account). Do I need to report this on Form 8938 Foreign currency is not a specified foreign financial asset and is not reportable on Form 8938. Q2. Does foreign real estate need to be reported on Form 8938 Foreign real estate is not a specified foreign financial asset required to be reported on Form 8938. For example, a personal residence or a rental property does not have to be reported. If the real estate is held through a foreign entity, such as a corporation, partnership, trust or estate, then the interest in the entity is a specified foreign financial asset that is reported on Form 8938, if the total value of all your specified foreign financial assets is greater than the reporting threshold that applies to you. The value of the real estate held by the entity is taken into account in determining the value of the interest in the entity to be reported on Form 8938, but the real estate itself is not separately reported on Form 8938. Q3. I directly hold tangible assets for investment, such as art, antiques, jewelry, cars and other collectibles, in a foreign country. Do I need to report these assets on Form 8938 No. Directly held tangible assets, such as art, antiques, jewelry, cars and other collectibles, are not specified foreign financial assets. P4. I directly hold precious metals for investment, such as gold, in a foreign country. Do I need to report these assets on Form 8938 No. Directly held precious metals, such as gold, are not specified foreign financial assets. Note, however, that gold certificates issued by a foreign person may be a specified foreign financial asset that you would have to report on Form 8938, if the total value of all your specified foreign financial assets is greater than the reporting threshold that applies to you. Q5. This tax year I sold precious metals that I held for investment to a foreign person. Do I have to report the sales contract on Form 8938 The contract with the foreign person to sell assets held for investment is a specified foreign financial asset investment asset that you have to report on Form 8938, if the total value of all your specified foreign financial assets is greater than the reporting threshold that applies to you. Foreign stocks or securities Q1. I acquired or inherited foreign stock or securities, such as bonds. Do I need to report these on Form 8938 Foreign stock or securities, if you hold them outside of a financial account, must be reported on Form 8938, provided the value of your specified foreign financial assets is greater than the reporting threshold that applies to you. If you hold foreign stock or securities inside of a financial account, you do not report the stock or securities on Form 8938. For more information regarding the reporting of the holdings of financial accounts, see FAQs 8 and 9. Q2. I directly hold shares of a U. S. mutual fund that owns foreign stocks and securities. Do I need to report the shares of the U. S. mutual fund or the stocks and securities held by the mutual fund on Form 8938 If you directly hold shares of a U. S. mutual fund you do not need to report the mutual fund or the holdings of the mutual fund. Safe deposit box Q1. I have a safe deposit box at a foreign financial institution. Is the safe deposit box itself considered to a financial account No, a safe deposit box is not a financial account. Foreign Financial Institution Investment Account Q1. I have a financial account maintained by a foreign financial institution that holds investment assets. Do I need to report the financial account if all or any of the investment assets in the account are stock, securities, or mutual funds issued by a U. S. person If you have a financial account maintained by a foreign financial institution and the value of your specified foreign financial assets is greater than the reporting threshold that applies to you, you need to report the account on Form 8938. A foreign account is a specified foreign financial asset even if its contents include, in whole or in part, investment assets issued by a U. S. person. You do not need to separately report the assets of a financial account on Form 8938, whether or not the assets are issued by a U. S. person or non-U. S. person. U. S.-Based Financial Accounts (including U. S. mutual funds, IRAs, 401 (k) plans, etc.) Q1. I have a financial account with a U. S. branch of a foreign financial institution. Do I need to report this account on Form 8938 A financial account, such as a depository, custodial or retirement account, at a U. S. branch of a foreign financial institution is an exception to the general rule that a financial account maintained by a foreign financial institution is specified foreign financial asset. A financial account maintained by a U. S. branch or U. S. affiliate of a foreign financial institution does not have to be reported on Form 8938 and any specified foreign financial assets in that account also do not have to be reported. Q2. I have a financial account maintained by a U. S. financial institution (including U. S. mutual funds, IRAs and 401(K) Plans) that holds foreign stock and securities. Do I need to report the financial account or its holdings You do not need to report a financial account maintained by a U. S. financial institution or its holdings. Examples of financial accounts maintained by U. S. financial institutions include: U. S. Mutual fund accounts IRAs (traditional or Roth) 401 (k) retirement plans Qualified U. S. retirement plans Brokerage accounts maintained by U. S. financial institutions Q3 . I own foreign stocks and securities through a foreign branch of a U. S.-based financial institution. Do I need to report these on Form 8938 If a financial account, such as a depository, custodial or retirement account, is held through a foreign branch or foreign affiliate of a U. S.-based financial institution, the foreign account is not a specified foreign financial asset and is not required to be reported on Form 8938 Foreign pensions, deferred compensation plans, or foreign social security Q1. I have an interest in a foreign pension or deferred compensation plan. Do I need to report it on Form 8938 If you have an interest in a foreign pension or deferred compensation plan, you have to report this interest on Form 8938 if the value of your specified foreign financial assets is greater than the reporting threshold that applies to you. Q2. I am a U. S. taxpayer and have earned a right to foreign social security. Do I need to report this on Form 8938 Payments or the rights to receive the foreign equivalent of social security, social insurance benefits or another similar program of a foreign government are not specified foreign financial assets and are not reportable. Q3. I am a beneficiary of a foreign estate. Do I need to report my interest in a foreign estate on Form 8938 Generally, an interest in a foreign estate is a specified foreign financial asset that is reportable on Form 8938 if the total value of all of your specified foreign financial assets is greater than the reporting threshold that applies to you. Reporting, filing and valuation requirements Q1. I am a U. S. taxpayer but am not required to file an income tax return. Do I need to file Form 8938 Taxpayers who are not required to file an income tax return are not required to file Form 8938. Q2. If I have to file Form 8938, am I required to report all of my specified foreign financial assets regardless of whether the assets have a de miminis maximum value during the tax year If you meet the applicable reporting threshold, you must report all of your specified foreign financial assets, including the specified foreign financial assets that have a de minimis maximum value during the tax year. For exceptions to reporting, see Exceptions to Reporting on page 6 of the instructions for Form 8938. Q3. I filed my income tax return but now realize that I should have filed Form 8938 with my return, what should I do If you omitted Form 8938 when you filed your income tax return, you should file Form 1040X, Amended U. S. Individual Income Tax Return, with your Form 8938 attached. P4. Do I have to file both Form 8938 and FinCEN Form 114, Report of Foreign Bank and Financial Accounts (FBAR) The filing of Form 8938 does not relieve you of the separate requirement to file the FBAR if you are otherwise required to do so, and vice-versa. Depending on your situation, you may be required to file Form 8938 or the FBAR or both forms, and certain foreign accounts may be required to be reported on both forms. Q5. I have numerous specified foreign financial assets to report on Form 8938. Is there a continuation sheet for the Form 8938 If you have more than one account or asset to report in Part I or Part II of Form 8938, or more than one issuer or counterparty to report in Part II of Form 8938, copy as many blank Parts I and/or II as you need to complete, and attach them to Form 8938. Check the If you have attached additional sheets, check here box at the top of Form 8938. Q6. Am I required to hire a certified appraiser or actuary to determine the fair market value of a specified foreign financial asset For example, if I have a foreign defined benefit plan, am I required to obtain the services of an actuary You may determine the fair market value of a foreign financial account for the purpose of reporting its maximum value based on periodic account statements unless you have reason to know that the statements do not reflect a reasonable estimate of the maximum value of the account during the tax year. For a specified foreign financial asset not held in a financial account, you may determine the fair market value of the asset for the purpose of reporting its maximum value based on information publicly available from reliable financial information sources or from other verifiable sources. Even if there is no information from a reliable financial information source or other verifiable source, you do not need to obtain an appraisal by a third party in order to reasonably estimate the assets maximum value during the tax year. P7. How do I value my interest in a foreign pension or deferred compensation plan for purposes of reporting this on Form 8938 In general, the value of your interest in the foreign pension plan or deferred compensation plan is the fair market value of your beneficial interest in the plan on the last day of the year. However, if you do not know or have reason to know based on readily accessible information the fair market value of your beneficial interest in the pension or deferred compensation plan on the last day of the year, the maximum value is the value of the cash and/or other property distributed to you during the year. This same value is used in determining whether you have met your reporting threshold. If you do not know or have reason to know based on readily accessible information the fair market value of your beneficial interest in the pension plan or deferred compensation plan on the last day of the year and you did not receive any distributions from the plan, the value of your interest in the plan is zero. In this circumstance, you should also use a value of zero for the plan in determining whether you have met your reporting threshold. If you have met the reporting threshold and are required to file Form 8938, you should report the plan and indicate that its maximum is zero. Page Last Reviewed or Updated: 20-Sep-2016
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